Задачи для сам.работы по УИП (1часть)

До загрузки: 30 сек.



Благодарим, что скачиваете у нас :)

Если, что - то:

  • Поделится ссылкой:
  • Документ найден в свободном доступе.
  • Загрузка документа - бесплатна.
  • Если нарушены ваши права, свяжитесь с нами.
Формат: docx
Найдено: 26.06.2016
Добавлено: 24.09.2020
Размер: 0.02 Мб


Задачи для самостоятельной работы
по курсу «Управление инвестиционным портфелем»
1 часть
тема: Фундаментальный анализ активов
для студентов магистратуры финансового факультетаПреподаватель кафедры
«Управления рисками, страхования и ценных бумаг»
Диго Святослав Николаевич
Электронный адрес: dsn09.10@yandex.ruПример 1. Рассчитайте рыночную стоимость облигации номиналом 10 000 руб., ставкой выплачиваемого ежегодно купонного дохода 12% и сроком погашения 3 года, если ставка процента по вкладу в банке составляет 13% годовых.
Пример 2 До погашения бескупонной дисконтной облигации осталось 3 года и 7 месяцев, номинал облигации 1000 руб. Найти рыночную стоимость облигации , если ставка дисконтирования выбрана 10,4%
Пример 3. Номинал облигации 1200 руб., чистый курс облигации 95%, годовой купонный доход равен 16% от номинала, выплата купонов производится 2 раза в год и купонный период равен 184 дням. Какую полную цену в рублях заплатит покупатель облигации (не считая комиссионного вознаграждения брокеру), если до выплаты ближайшего купона осталось 93 дня?
Пример 4. По облигации выплачивается ежегодный купонный доход в размере 10% от номинала равного 1000 руб.. Рыночная цена облигации составляет 80% от номинальной стоимости. Рассчитайте текущую доходность облигации
Пример 5. Облигация со сроком погашения через 3 года погашается по номиналу равному 1000 руб. По облигации выплачиваются раз в год купонные доходы в размере 10% от номинала. Рыночная цена облигации составляет 90% от номинальной стоимости. Рассчитайте простую доходность облигации к погашению.
Пример 6. Облигация со сроком погашения через 3 года погашается по номиналу равному 1000 руб. По облигации выплачиваются раз в год купонные доходы в размере 10% от номинала. Рыночная стоимость облигации Р составляет 90% от номинальной стоимости. Инвестор предполагает инвестировать купоны под 13% годовых. Рассчитайте эффективную доходность облигации к погашению.
Пример 7. Номинал облигации 1000 руб. Облигация с фиксированным купоном, равным 20% от номинала и выплачиваемым ежегодно, куплена по курсу 90. Срок облигации 10 лет. Какова доходность к погашению с учетом дисконтирования?
Пример 8. Облигация номиналом в 1000 руб. с купонной ставкой12% от номинала, куплена за 900 руб. Срок до погашения облигации 3 года. Выплаты купонов происходят один раз в год. Сегодня ставка дисконтирования равна 15%. На следующий день рыночная ставка выросла на 1%. Определить стоимость облигации.
Пример 9. АО «Атлант» при учреждении сформировало уставный капитал из 800 тыс.шт. обыкновенных акций номиналом 10 рублей и 100 тыс.шт. привилегированных акций номиналом 20 рублей. Определите величину уставного капитала (УК).
Пример 10. Инвестор купил акцию за 600 рублей и продал ее через четыре года за 2100 рублей. За эти годы по акции выплачивались дивиденды 50руб., 55руб., 65руб. и 80руб. Рассчитайте среднюю простую годовую доходность от владения акцией
Пример 11.На фондовой бирже обращаются 800тыс.шт. обыкновенных акций номиналом 10руб. и 100тыс.шт. привилегированных акций номиналом 20руб. АО «Парус». Курсовая стоимость обыкновенных акций составляет 350 руб., а привилегированных 700 руб. Рассчитать капитализацию компании.
Пример 12. Инвестор планирует купить акцию компании А и продать ее через два года. Он полагает, что к моменту продажи курс акции составит 100 руб. В конце каждого года по акции будет выплачен дивиденд. За предыдущий год дивиденд был выплачен в размере 4 руб. Инвестор полагает, что темп проста дивидендов в течение следующих двух лет будет равен 10% годовых. Определить цену акции, если доходность от владения бумагой должна составить 30% годовых.
Пример 13. Эмитент выплачивает ежеквартально по привилегированной акции дивиденд в размере 2 руб. Рыночная цена акции равна 28 руб. Считая, что дивиденды по ней не будут меняться и будут выплачиваться впредь достаточно долго, найти:
а)простую дивидендную доходность акции,
б)капитализированную дивидендную доходность акции,
Пример 14.По итогам года по акции выплачен дивиденд в размере 11 руб. на акцию. Предполагается, что прибыль и дивиденды будут расти в дальнейшем на 5% в год. Используя модель Гордона, оцените стоимость акции в рублях, если ожидаемая доходность по акции составляет 14%.
Пример 15. Акционерное общество выпустило 1 250 000 шт. акций. Прибыль общества после уплаты всех налогов и расходов составляет 5 625 000 руб. Собрание акционеров приняло решение выплатить дивиденды из расчета 1 руб. на акцию. Определите величину нераспределенной прибыли на акцию.
Пример 16. Чистая прибыль компании составила 1 млн. руб. Уставный капитал компании состоит из 5 000 обыкновенных акций и 2000 привилегированных акций номинальной стоимостью 1000 руб. Дивидендная ставка по привилегированным акциям равна 15%. Спот цена акции 560 руб. Рассчитайте величину P/E
Пример 17. Рентабельность собственного капитала компании за отчетный период равен 15 %, общая сумма долгосрочных заемных средств достигла 30 млн. руб., а размер собственного капитала компании составляет 120 млн. руб. Рассчитайте рентабельность активов компании?
Пример 18. Коэффициент оборачиваемости активов компании равен 3, объем продаж за отчетный период составил 70 млн. руб., а рентабельность активов достигла 18 %. Какова сумма чистой прибыли, полученная компанией за отчетный период?
Пример 19. Фондовый индекс состоит из акций трех компаний: А, В и С. Индекс рассчитывается как простое среднее арифметическое. Цены акций равны: А – 20 руб., В – 35 руб., С – 30 руб. Делитель индекса составляет 2,2857. На следующий день изменяется состав индекса. Из него исключают акцию А и вместо нее включают акцию компании E. Цена акции Е равна 40 руб. Определить новое значение делителя индекса.
Пример 20. Фондовый индекс состоит из акций трех компаний: А, В и С. Индекс рассчитывается как среднее арифметическое, взвешенное по капитализации компаний. На момент начала расчета индекса цена акции А была равна 15 руб., В – 20 руб., С – 40 руб. Количество выпущенных акций компании А составляло 100 штук, В – 200 штук и С – 350 штук. В момент времени Т цены акций составили: А – 25 руб., В – 30 руб., С – 50 руб. На основе значения индекса охарактеризовать рост стоимости акций за прошедший период
Пример 21. Рассчитать ожидаемую доходность акции на октябрь месяц по данным доходностей предыдущих пяти месяцев :
Периоды май июнь июль авг сент
Доходностьв периоде 4% 3% 5% 1,5% 3%
Пример 22. Рассчитать стандартное отклонение доходности акции на октябрь месяц по данным доходностей предыдущих пяти месяцев (см. условие в примере 21)
Пример 23. Доходность акции А распределена нормально. Среднее значение доходности равно 20% годовых, стандартное отклонение доходности в расчете на год равно 10%. Определить, с какой вероятностью через год доходность акции может оказаться в диапазоне от нуля до 40%.

Сообщить о нарушении / Abuse

Все документы на сайте взяты из открытых источников, которые размещаются пользователями. Приносим свои глубочайшие извинения, если Ваш документ был опубликован без Вашего на то согласия.